Forstå finansieringsrunder for startups

Å starte en bedrift er definitivt ingen spøk!

Se for deg alle de lange timene med idédugnad med teamet ditt for å bygge det perfekte produktet for markedet, ved å samle opp store tall og databaser i et forsøk på å levendegjøre merkevaren som bare du kan se i hodet ditt.

Har du noen gang prøvd å sikre finansiering for oppstarten din og blitt forvirret med slike begreper som serie A, pre-seed-finansieringsrunde og lignende? 

Da vil denne artikkelen fjerne usikkerheten din om hva disse vilkårene betyr i forhold til å skaffe midler til virksomheten din. Du trenger seriøs kapital for å finansiere virksomheten din, og det er her investorer kommer inn.

Bedrifter trenger flere kapitalinvesteringer for å kunne vokse, utvide og nå fullt potensial, uansett bransje. Det finnes forskjellige typer kapitalfinansiering for hver bedrift, enten det er en oppstart eller et etablert selskap. 

Vekststadiet og verdsettelsen av en virksomhet bestemmer hvor mye investorer vil legge inn i den. Dette kalles finansieringsrunder. Vanligvis blir startups og nye virksomheter finansiert av familie og venner (bootstrapping), men for å utvide og fortsette å teste markedet deres, trenger de mer finansiering. 

Denne finansieringen er gitt av engleinvestorer og venturekapitalfirmaer som vil vurdere bedriftens levedyktighet, og sette en verdi på potensialet. 

Hver finansieringsrunde avhenger av vekststadiet til en virksomhet. For eksempel vil en virksomhet som ikke har startet driften ennå eller fortsatt er i produktutviklings- og teststadiet søke om forhåndsfinansiering. Disse rundene kan gjennomføres på alt fra en måned til seks måneder avhengig av bransje og virksomhet.

Startups er høyrisikoforetak uten sikre bevis for å overleve i markedet, derfor gir ikke banker dem lån. Å få en investor ville være vanskelig for enhver gründer som er uvitende om hva finansieringsrunder er.

Hva er en finansieringsrunde?

En finansieringsrunde er rett og slett en periode med innkjøp av investeringer for en virksomhet fra venturekapitalister for å utvide, utvikle produktet ditt til markedssmak, eller bare for å få forretningsideen din i gang. Siden banklån er ute av bildet, er det beste alternativet venturekapitalister som engleinvestorer og venturekapitalfirmaer. 

Vanligvis ledes disse rundene av ett eller to firmaer, deretter følger de andre. Det er som om en gründer lykkes med å få en investor, tiltrekker hans tilstedeværelse andre investorers interesse for virksomheten. 

Engelinvestorer er enkeltpersoner som finansierer selskaper i tidlig fase med høyt potensial i bytte mot egenkapital. Dette er vanligvis høyrisikobedrifter fordi de på det tidlige stadiet vanligvis ikke har noen track records for å bevise deres lønnsomhet eller til og med overlevelse i markedet på lang sikt. 

De tilbyr også andre fordeler bortsett fra finansiering som ekspertise, forbindelser, forretningsveiledning og støtte.

Venturekapitalfirmaer er mest interessert i å finansiere det langsiktige potensialet til en virksomhet i bytte mot egenkapital. 

Hva skal man gjøre når man søker etter investorer?

• Evaluer det nåværende vekststadiet for virksomheten din.
• Gjennomfør markedsundersøkelser og finn ut hvor mye du trenger for å gå videre til neste trinn basert på verifiserbare data.
• Velg den risikokapitalisten som passer best for din bedrift.
• Lag et interessant pitchdekk.
• Se etter muligheter for å pitche din forretningsidé og nettverk med potensielle investorer.
• Følg opp presentasjonene dine, bygg solide forretningsrelasjoner etter runder.
• Dokumenter prosessen og gjenta.

Ulike typer finansieringsrunder for oppstart?

Pre-seed, seed, serie A, serie B, serie C, serie D, E og F finansieringsrunder.

Pre-seed finansieringsrunde

Akkurat som i Landbruket når et frø tilberedes i forkant av planteperioden, er dette finansiering for at en bedrift skal komme i gang. På dette tidspunktet har virksomheten som blir finansiert knapt noen trekkraft ennå, det er stort sett bare en "idé" som selges til investorer. Det er en av de første finansieringene en bedrift mottar fra investorer i sin tidlige fase.

Noen startups har bare en MVP eller en prototype av produktet sitt for markedstesting (og validering), når de søker denne typen finansiering. Det er vanligvis kortsiktig finansiering med beløp fra $150,000 til $500,000. Selv om noen startups som Spleet i Nigeria samlet inn $625,000 1.5 og Chatterbox lyktes i å samle inn XNUMX millioner euro pre-seed-finansieringsrunde.

Det er imidlertid verdt å merke seg at virksomheter i denne kategorien må ha et høyt lønnsomhetspotensial for å kunne tiltrekke investorers interesse. Det må også være en som er skalerbar med frisk finansiering.

Engelinvestorer investerer for det meste i oppstart i tidlig fase i bytte mot eierandel. 

Frøfinansiering

Dette er neste finansieringsrunde. På dette stadiet har virksomheten fått en viss trekkraft, men er fortsatt under produktutviklings- og testprosessen. Den har egentlig ikke fått det "perfekte" produktet for markedet ennå. 

Det er fortsatt så mye risiko på dette stadiet fordi virksomheten har liten erfaring med markedet og kanskje ikke kommer til neste fase. 

Seed-finansiering brukes mest til å gjennomføre markedsundersøkelser, ytterligere teste produktet og gjøre tilpasninger for å passe markedsbehovene, og fylle avgjørende posisjoner i organisasjonen.

Avhengig av bransjen kan virksomheten utstede konvertibel gjeld eller enkle avtaler for fremtidig egenkapital (SAFE) til investorer, hvis den er for ung til å utstede egenkapital eller ønsker å utsette verdivurderingen til flere runder.

Finansieringen er rundt $3 millioner til $30 millioner basert på individuelle bransjekrav. Bedriftsinkubatorer, akseleratorer og engleinvestorer er de største investorene for selskaper på dette stadiet.

Finansiering av serie A

Mens såkornfinansieringsrunder brukes til testing og produktutvikling, får man seriefinansiering når en bedrift er klar til å gå stort inn i markedet. Det vil si, for å skalere produksjonen og bygge på eksisterende brukerbase, er alle handlinger i selskapet nå rettet mot langsiktig.

Den første fasen kalles serie A-finansieringsrunde. Denne finansieringsrunden brukes til å utvide basert på data fra tidligere finansiering. 

På dette tidspunktet er teststadiet over, du har nå et markedstilpasset produkt, det er faktiske brukere av produktet ditt og virksomheten er klar for storskala produksjon. Ikke mange startups kommer til dette stadiet på grunn av kompleksiteten.

Investorer er vanligvis VC-firmaer eller engler som gir mellom $3 og $30 millioner og forventer avkastning vanligvis innen et år.

Serie B-finansiering

Ved denne finansieringsrunden har en bedrift registrert en viss grad av suksess. Den har en klar brukerbase og mange vekstpotensialer. 

Et firma i denne fasen kan trenge mer finansiering for å diversifisere målmarkedet, utvikle flere produktvariasjoner, lansere nye markedsføringsstrategier og åpne flere filialer i utenlandske lokasjoner.

En oppstart kan også bli verdsatt på dette nivået. Investeringer i serie B er vanligvis store siden virksomheten har vist seg å være vellykket og to eller flere VC-firmaer kan velge å finansiere den i denne fasen. 

Serie C-finansiering

Serie C-runder er for det meste finansiert av store VC-firmaer på grunn av den enorme kapitalen som kreves. Bedrifter på dette stadiet er allerede godt etablert, de kan søke ny kapital for å sponse deres ekspansjon til nye territorier som oppkjøp av annen virksomhet, lansering av nye produktlinjer og så videre. 

Det er en av de dyreste, men likevel lønnsomme investeringene for en investor. Det medfører også mindre risiko. Selv om det er en av de vanskeligste rundene for bedriftseiere.

Finansiering av serie D, E og F

De fleste virksomheter slutter å søke investeringsfinansiering i serie C fordi selskapet allerede er godt etablert og kan hente sine egne inntekter. Imidlertid er de få selskapene som fortsetter til runde D og videre ute etter å få global anerkjennelse i markedet. Derfor trenger de mer kapital og partnerskap fra investorer.

I konklusjonen

For å vite hvilken finansieringsrunde som passer best for oppstarten din, må du først bestemme vekstnivået og deretter planlegge riktig for å selge forretningsideen din til potensielle investorer. For definitivt, hver oppstart trenger ekstern finansiering på et tidspunkt for å skalere og utvide over tid.

Å forstå hvordan oppstartsfinansiering fungerer, vil bedre posisjonere deg for investorområdet. Så nå kan du begynne å planlegge hvordan du akselererer virksomheten din til neste nivå på andres lønnsslipp. Pengeinnsamling kan være vanskelig på et eller annet tidspunkt, men det lønner seg sikkert hvis man får det.